养老保险个人账户空账运行，养老金替代率过低……正在缴着养老金的群体对未来的养老忧心忡忡，日前有关延迟退休的说法更是引发激烈争议。

根据现行养老保险制度，目前个人养老金的领取标准最低仅达到社会平均工资（下称“社平工资”）的19.01%，大部分则低于40%，更远远低于养老保险制度设计的58%。中国人民大学公共管理学院社保专家李珍算的这笔账表明，由于制度设计存在问题，目前中国的养老金替代率水平过低，不利于民众退休后生活的保障。而延迟退休则是提升养老金替代率的一个可行之计，但它绝不能解决根本问题。

58%替代率不可能达到

许多人知道中国养老保险制度存在诸如个人账户空账巨大、养老金替代率过低等问题，并对未来的养老存在担忧，但具体养老金有多低却没有明确的概念。

按照中国养老保险的制度设计，养老金的社平工资替代率为58%。所谓养老金替代率，是指劳动者退休时的养老金领取水平与退休前工资收入水平之间的比率。它是衡量劳动者退休前后生活保障水平差异的基本指标之一。但由于养老金的缴费基数较低等原因，目前的养老金替代率远远达不到制度设计的水平。

李珍算了一笔账，假定工资增长率为8%、一年期银行利息为2.9%、退休年龄政策不变化，按照现行养老金给付政策，不管是缴费15年还是30年，养老金社评工资替代率都不超过40%。

以北京为例，2011年北京市职工的社会平均工资为56061元，月平均工资为4672元。若按上述缴费15年计算，每月的养老金只有934.4元。即使按30年的缴费计算，每月养老金也仅有1794元。由于各地社平工资水平不等，收入较低的地区，养老金领取金额将更低。

根据养老保险制度规定，企业应按照实际工资的20%为员工缴纳养老保险，考虑到收入差距，养老保险的缴费基数上限确定为当地社平工资的三倍，下限则为当地社平工资的60%。

在采访中发现，人为降低缴费基数的现象普遍存在。一方面，为了扩大覆盖面，许多地方政府降低了缴费基数，允许部分企业按照社平工资的40%来缴纳养老保险；另一方面，企业则采用瞒报工资等各种方法，尽量降低缴费工资，减少养老保险缴费金额。这就意味着，相关人员退休后可领取的养老金更低。

李珍分析说，除了上述原因外，许多职工收入长期低于社平工资、60%下限的设置共同导致目前养老金社平工资替代率过低。

据研究，目前北京市的制度整体实际缴费基数仅为社平工资的80%。而就全国来讲，这一比例仅为70%。

她表示，如果要达到制度设计的58%的社平工资替代率，则要求基础养老金实现替代率34%，个人账户养老金实现24%。就基础养老金而言，必须按社会平均工资100%的缴费基数持续缴费34年才能实现34%的替代率。

对个人账户而言，则需要满足三个条件，第一，按100%工资基数缴费40年；第二，个人账户收益率等于工资增长率；第三，退休年龄为60岁，退休时个人账户除以制度设定的最小除数，即139个月。

从目前的情况来说，上述前提条件都难以实现，因此就目前的参数设计来说，要达到58%的替代率是不可能的。