购买私募基金难兑收益投资人如何维权?
日期:2018-10-23 来源 :网络
有限合伙型私募基金由2个以上50个以下合伙人设立,如果是1位普通合伙人(GP),和48位有限合伙人(LP),每人投入100万元,可以成立至少4900万元以上的私募基金。假设成立了一只5千万元的私募基金

 

有限合伙型私募基金由2个以上50个以下合伙人设立,如果是1位普通合伙人(GP),和48位有限合伙人(LP),每人投入100万元,可以成立至少4900万元以上的私募基金。

假设成立了一只5千万元的私募基金。这5千万元,就是该私募基金的财产。

和私募基金财产对应的,是私募基金债务。私募基金财产少于债务的,GP、LP应当按规定分担亏损。财产等于或高于债务的,各位基本可以相安无事。意思就是,基金管理公司,拿着5千万去投资,最后亏光,只要不倒欠别人钱就行。问题来了,如果把5千万本金亏光了,难道GP不用承担法律责任吗,不应该由GP赔给其他投资者吗?这是以下文章展开分析的基础。

怎么才能做到让GP承担赔偿私募基金投资损失的法律责任呢,考虑到GP一般不会以对外借款、担保等很明显的方式亏损,那么,如何保障投资者权益,或者投资者可以依据哪些理由、证据材料、维权通道,追究GP的法律责任,追讨投资本金?依据法律规定推演,本人整理了如下可供选择的维权理由、维权通道,包括以下方式:

 

一:追究刑事责任。

可行性:需要GP明目张胆的违法为前提,罪名包括非法吸收公众存款、集资诈骗等。一旦刑事立案,对理清各种关系会有很大帮助,也可能为进一步诉讼打下很好的基础。反过来,先不说刑事立案难度,即使可以追究刑事责任,就一定能挽回经济损失吗?警察真的会代投资者竭力要求GP们一定赔偿吗?

 

二:民事诉讼之:根据约定,追究GP赔偿本金的法律责任。

可行性:这条诉讼、取证最容易。但是,由于基金协议一般由基金管理公司提供,基金管理公司再傻也不会主动在协议中如此约定。这条理论上的维权理由,现实中基本行不通。

 

三:民事诉讼之:当GP作为被聘任的基金经营管理人员(如基金经理),超越授权范围履行职务,或者在履行职务过程中因故意或者重大过失给基金造成损失的,可以依法要求承担赔偿责任。

可行性:这条是比较可行的维权理由,困难也不少,比如,怎么证明是被聘任关系,实际控制人都是躲在背后的,冲在前面的炮灰没价值。怎么证明是故意、重大过失?而不是合理信赖专业意见的基础上所做出的行为。

 

四、民事诉讼之:GP或者基金从业人员,利用职务上的便利,将应当归私募基金的利益据为己有的,或者采取其他手段侵占私募基金财产的,应当将该利益和财产退还私募基金;给私募基金或投资者造成损失的,依法承担赔偿责任。

可行性:从诉讼角度,这个对追诉少数毫无技术含量的私募管理公司,是比较可行的维权理由,但结果往往是:已被挥霍一空,无可供执行财产。另一方面,对大部分私募来说困难也很多,比如,怎么认定是赤裸裸的侵占财产关系、而不是正当的投资经营风险性亏损?或者更隐秘的利益输送、交换。怎么认定是从业人员等?

 

五:民事诉讼之:GP对必须经全体投资者一致同意始得执行的事务擅自处理,给私募基金或者其他投资者造成损失的,依法承担赔偿责任。比如:1、处分私募基金的不动产;

2、转让或者处分私募基金知识产权和其他财产权利;

3、以私募基金名义为他人提供担保;

4、聘任外人担任私募基金的经营管理人员。

可行性:上面几条即使是对有限合伙比较有实际意义的,但对私募基金来说,很难具备触犯上述条款的条件,有的就不涉及上面说的这些业务内容。

 

六:民事诉讼之:GP违反约定,从事与本私募基金相竞争的业务或者与本私募基金交易的,该收益归私募基金所有;给私募基金或者其他投资者造成损失的,依法承担赔偿责任。

可行性:这个发生的概率也不高,即使想通过与本私募基金交易方式进行利益输送,对象一般也是其他主体。

 

可见,对稍微有点业务操作技术含量的GP们,想追究让其承担赔偿法律责任,也不是件容易的事情。退一步讲,即使全部是GP的法律责任,就是GP需要承担无限连带责任,要把这5千万赔出来,你发现GP原来是个注册100万元人民币的有限责任公司,GP最多也就承担100万元法律责任!想要追回5千万投资款,需要更深入、周到的诉讼方案设计了。

 

以上所述是小编给大家介绍的“购买私募基金难兑收益投资人如何维权?”,希望对大家有所帮助,如果大家有任何疑问,可以随时给我留言,我们会及时回复大家,最后非常感谢大家对我们网站的支持!
相关阅读
推荐阅读
【声明】本文内容由网友发布,仅代表网友个人经验或观点,不代表本网站立场和观点。如果本文侵犯了您的知识产权,请与我们取得联系,我们会及时修改或删除。
相关推荐
  • 随着国内高净值人群的日益扩大,其资产配置的需求也进一步提升,普通股票、房地产、贵...
    随着国内高净值人群的日益扩大,其资产配置的需求也进一步提升,普通股票、房地产、贵金属等已经无法满足日益增长的投资需求,私募基金正在逐步成为许多高净值客户新的投资热点。那么问题来了,私募基金如何购买呢?下文为你详细介绍。  私募基金如何购买  如何购买私募基金,主要有这两种渠道:一种渠道是通过一些以“投资公司”冠名的私募基金公司来购买。不过投资前,你要看这些投资公司的业务范围是否包括有价证券投
  • 公募基金与私募基金的区别?私募基金是什么意思?所谓私募基金,是指通过非公开方式,...
    公募基金与私募基金的区别?私募基金是什么意思?所谓私募基金,是指通过非公开方式,面向少数投资者募集资金而设立的基金。由于私募基金的销售和赎回都是通过基金管理人与投资者私下协商来进行的,因此它又被称为向特定对象募集的基金。下文为你详细介绍。  公募基金与私募基金的区别  1、募集的对象不同  公募基金的募集对象是广大社会公众,即社会不特定的投资者。而私募基金募集的对象是少数特定的投资者,包括机
  • 私募基金是一个高净值投资者的聚集地,其产品让投资者又爱又恨,初次参与的投资者遇到...
    私募基金是一个高净值投资者的聚集地,其产品让投资者又爱又恨,初次参与的投资者遇到亏损的情况,该怎么办?下文为您详细介绍。  私募基金亏损了怎么办  对于手上那些亏损的基金,基友们最好查看一下最近几年的表现情况、基金经理变动情况。  对于那些业绩排名一直非常差的基金,可以考虑赎回。  基金经理发生变更、或者基金公司投研团队核心人物离职等,这些情况也可以考虑赎回手中的基金;  另外,很多基友有一
  • 其实,私募基金是指以非公开方式向特定投资者募集基金资金并以证券为投资对象的证券投...
    其实,私募基金是指以非公开方式向特定投资者募集基金资金并以证券为投资对象的证券投资基金。私募基金是什么官方一点的说就是,在中华人民共和国境内,以非公开方式向两个以上投资者募集资金,为获取财务回报进行投资活动设立的投资基金。下文为您详细介绍。  私募基金是什么  私募基金(Private Fund)是私下或直接向特定群体募集的资金。与之对应的公募基金(Public Fund)是向社会大众公开募
  • 据中国证监会官网披露的最新信息统计,截至12月22日,正在排队的并购重组项目有1...
    据中国证监会官网披露的最新信息统计,截至12月22日,正在排队的并购重组项目有101个,7家被标注了“审慎审核”,另有20家被标注“不适用”。随着寒冬来临,上市公司并购重组进入了冰冻期,即使是专业投资者在对待重组股上也十分谨慎。  《证券日报》基金新闻部记者据Wind资讯数据统计,年内已经有234家上市公司的重组计划被终止,这些个股在年内的业绩表现也呈现了两极分化。在这些个股的背后,私募基金
  • 作为规范化非常高的阳光私募基金,在市场上一直保持着非常高的热度。也因为其安全性和...
    作为规范化非常高的阳光私募基金,在市场上一直保持着非常高的热度。也因为其安全性和收益性比较优秀,引得大批的投资者涌入市场当中。那么阳光私募基金怎么投资?就由小编来介绍一下阳光私募基金的投资技巧吧。一、紧盯高收益的阳光私募基金无论是激进型还是保守型投资者,在选择阳光私募基金前需了解自己的风险承受能力,再结合自己的风险偏好选择适合自己风格的基金。也就是说,投资者在挑选基金时需要考评风险调整后的收益,而
  • 私募基金相较于公募风险更大,但利益相对也比较多。而很多人一头扎进私募投资市场当中...
    私募基金相较于公募风险更大,但利益相对也比较多。而很多人一头扎进私募投资市场当中,却没有章法的进行操作着,久而久之就进入到了投资误区当中。那么投资私募基金的误区有哪些呢?误区一:私募基金的操作风险大投资都是有风险的。说到私募基金操作风险,私募和公募的风险是等同的,只是私募在躲避风险上具备高度的灵活性和策略多样化。有的私募基金会像公募基金一样,选择好的股票买入,那么风险主要就在于股价下跌。有的私募基
  • 经历多年的发展,阳光私募基金逐步得到投资者认可,并获得资本市场和监管层的鼓励,《...
    经历多年的发展,阳光私募基金逐步得到投资者认可,并获得资本市场和监管层的鼓励,《私募投资基金监督管理暂行办法》、《私募投资基金管理人登记和基金备案办法(试行)》的颁布,奠定了私募基金的正规军地位。同时,私募在数量和规模上均得到大发展。
  • 私募基金经理,代表着私募基金公司管理基金和投资计划,并作出投资决策。一般而言,基...
    私募基金经理,代表着私募基金公司管理基金和投资计划,并作出投资决策。一般而言,基金经理管理的资金庞大,管理的能力影响着基金的整体报酬。因此,基金经理对证券市场的影响是显而易见的。一个基金经理要根据该公司提供的研究报告,选择合适的投资标的...
尊敬的用户欢迎您
短信验证即登录,未注册将自动创建账号
更改注册手机号
尊敬的用户欢迎您
请使用您的账号及密码进行登录
  • 获取验证码
忘记密码?

恭喜您,已注册成功!

百信银行资金托管 资金安全全程保障

开通百信银行存管账户
暂不开通